Theo thông tin ban đầu, Mã Ngọc Kim Chi (cán bộ ngân quỹ VAB Bạc Liêu) đã giải ngân 5 tỷ đồng thông qua 4 hợp đồng cầm cố sổ tiết kiệm của 4 cá nhân (thực tế không có khách hàng vay nhận tiền), rồi chuyển thẳng tiền cho Hoàng Văn Năm, lái xe của chi nhánh. Số tiền trên sau đó đã bị Võ Thành Công, nguyên Giám đốc VAB Bạc Liêu chiếm đoạt.
Tương tự, Lê Thị Mỹ Diễm (thủ quỹ Phòng giao dịch Hoàng Văn Thụ, VAB Bạc Liêu) đã giải ngân 3 hợp đồng tín dụng sai quy định, tạo điều kiện để Phạm Xuân Hưng, Giám đốc Phòng giao dịch Hoàng Văn Thụ chiếm đoạt 2,4 tỷ đồng của ngân hàng.
Trước đó, cơ quan điều tra Bộ Công an đã khởi tố 6 đối tượng nguyên là cán bộ, lãnh đạo VAB Bạc Liêu về hành vi lạm dụng chức vụ quyền hạn chiếm đoạt tài sản và vi phạm các quy định về cho vay trong hoạt động của các tổ chức tín dụng, chiếm đoạt gần 20 tỷ đồng.
